Найбільш кричущі висновки у справі про банкрутство FTX

Новий генеральний директор FTX Джон Рей заявив у нещодавній судовій заяві, що компанія стала катастрофою, оскільки не мала централізованого обліку банківських рахунків, підписів, співробітників чи інвестицій, а топ-менеджмент навіть не проводив засідань правління.

Минулого тижня Рей був призначений генеральним директором FTX одразу після того, як колишній генеральний директор Сем Бенкман Фрід подав заяву про банкрутство FTX, Alameda та понад 100 пов’язаних компаній.

Новий генеральний директор FTX шокований відсутністю структури та нагляду

Через тиждень після подання заяви про банкрутство в США новий генеральний директор FTX Джон Рей заявив у судовій заяві, що він ніколи не бачив нічого подібного, посилаючись на повний збій корпоративного контролю та повну відсутність надійної фінансової інформації.

Ці знахідки говорять багато про що, особливо тому, що Джон Рей керував ліквідацією Enron, колишнього енергетичного та сировинного гіганта, який розвалився в результаті одного з найбільших бухгалтерських шахрайств в історії.

Коли експерт із корпоративних банкрутств із 40-річним досвідом стверджує, що він ніколи не бачив нічого подібного, у FTX могли бути справді погані справи, хоча колишній генеральний директор Сем Бенкман Фрід, очевидно, не бере на себе повної відповідальності.

Рей сказав, що імперія FTX контролювалася «дуже невеликою групою недосвідчених, недосвідчених і потенційно скомпрометованих осіб». Зокрема, імперія Сема була сформована чотирма групами підприємств, які Рей називає Silos:

• West Realm Shires Inc (WRS Silo) включає серед інших FTX US, FTX US Derivatives, LedgerX, FTX US Capital Markets і Embed Clearing.
• Alameda Silo, до складу якого входить Alameda Research LLC.
• Ventures Silo, що включає групу підприємств.
• Dotcom Silo, що включає саму глобальну біржу FTX та інші біржі, що працюють як FTX (разом іменуються як FTX Group).

Сем Бенкман Фрід мав повний контроль над усіма чотирма Silos, а співзасновники Zixiao «Gary» Wang і Nishad Singh мали міноритарні пакети акцій у чотирьох групах. WRS і Dotcom Silos мають сторонніх інвесторів, зокрема інвестиційні фонди та фонди. Компанія ніколи не проводила засідання правління.

Криптобіржа не підтримувала централізований контроль над своїми коштами. Натомість була «відсутність точного списку банківських рахунків і підписантів рахунків».

Найгірше те, що Джон Рей зміг знайти лише частину цифрових активів, якими володіє FTX, і ще невідомо, скільки це може дати більш ніж одному мільйону осіб і організацій, які внесли кошти.

Деякі підприємства в цій складній екосистемі є платоспроможними, наприклад LedgerX, що регулюється CFTC, і брокерсько-дилерські компанії FTX Capital Markets і Embed Clearing, зареєстровані SEC.

Коли справа доходить до балансів чотирьох Silos, Рей не довіряє жодному з них, і ліквідатори зараз працюють над тим, щоб відновити баланси всіх організацій знизу вгору.

Відсутність нагляду була безпрецедентною, оскільки вище керівництво Сема не потрудилося точно відстежувати та перераховувати банківські рахунки, підписантів, інвестиції та навіть працівників. Нове керівництво Ray не змогло скласти повний список співробітників, які працювали на FTX Group.

Рей, ймовірно, виявив би ще більше злочинів, але Сем часто спілкувався через додатки, які автоматично видалялися, і просив співробітників зробити те саме.

Використання корпоративних коштів для особистих позик

За словами Рея, корпоративні кошти FTX Group були використані для купівлі будинків та інших особистих речей для співробітників і радників, іноді на їх особисті імена. Він заявив:

«Я розумію, що, схоже, немає документації щодо деяких із цих операцій як позики, і що певна нерухомість була записана на особисті імена цих співробітників і радників у записах Багамських островів».

Крім того, балансовий звіт Аламади показує, що Аламеда надала кредити пов’язаним особам на суму 4.1 мільярда доларів США, з яких 3.3 мільярда доларів було надано Сему Бенкман-Фріду, як особисто, так і дочірній компанії, яку він контролював.

Хоча з огляду Рея не можна вирахувати прямого зв’язку, Сем мав нерухомість на Багамах вартістю 40 мільйонів доларів, яку він зрештою виставив на продаж того самого дня, коли FTX оголосила про банкрутство.

https://twitter.com/AutismCapital/status/1591924127287463939

Уряд Багамських Островів арештовує активи FTX

У заяві Рея до суду також зазначено, що регулятори Багамських островів конфіскували значну частину активів FTX на «відповідальне зберігання» незабаром після того, як компанія подала заяву про банкрутство. Регулятори нібито наказали Bankman Fried отримати «несанкціонований доступ» до систем FTX, щоб отримати цифрові активи, що належать компанії, після чого він передав їх уряду Багамських островів.

У банкрутстві США подання від FTX Digital Markets, підрозділу на Багамах, компанія стверджує, що поведінка регуляторів ставить «під серйозне питання» їх відповідальність як ліквідаторів у справі про банкрутство.

Тоді перекази на суму близько 650 мільйонів доларів вважалися результатом хакерської атаки. Подача говорить:

«У зв’язку з розслідуванням хакерської атаки в неділю, 13 листопада, пан Бенкмен-Фрід і [співзасновник FTX Гарі] Ван заявили в записаних і перевірених текстах, що «регулюючі органи Багамських островів» дали вказівку, щоб певні передачі активів боржника після подання петиції були зроблені паном Вангом і паном Бенкман-Фрідом (які, як розуміють боржники, фактично перебували під вартою влади Багамських островів), і що такі активи «зберігалися на FireBlocks під контролем уряду Багамських островів».

Багамський регулятор спочатку заперечував звинувачення, але згодом визнав їх. Комісія з цінних паперів Багамських островів сказав на четвер:

«Комісія з цінних паперів Багамських Островів, виконуючи свої повноваження як регулятор, діючи відповідно до розпорядження Верховного суду Багамських Островів, вжила заходів щодо передачі всіх цифрових активів FTX Digital Markets Ltd. цифровий гаманець, контрольований Комісією».

Тим часом Бенкман Фрід сказав в інтерв'ю Vox сказав, що він пожалкував про банкрутство. За його словами, це рішення вивело фінансові питання з-під його контролю.