À surveiller : comment la tokenisation va évoluer en 2025

La tokenisation n’a pas manqué de développements en 2024, la technologie bénéficiant de progrès dans un certain nombre de domaines clés – l’immobilier et la finance, pour n’en citer que quelques-uns. La tokenisation devrait augmenter de manière exponentielle en 2025, à mesure que les acteurs du secteur en verront les avantages pour eux-mêmes et que l’utilisation de la technologie se consolidera. La tokenisation du temps, des obligations d’État et des projets énergétiques sont des développements particulièrement remarquables à prévoir.

Étapes clés de la tokenisation à l'horizon 

La tokenisation devrait franchir une série d'étapes importantes au cours de l'année à venir, façonnant l'industrie dans de nombreux domaines et en lien avec les intérêts de nombreux acteurs du secteur. Examinons donc quelques tournants importants dans l'utilisation de cette technologie. 

Le premier virage important à prendre est la croissance attendue du secteur de la tokenisation du Trésor, d’autant plus que les bons du Trésor à haut rendement des dernières années ont pris de la valeur en raison de la baisse des taux des banques centrales. Alors que de nombreuses grandes banques ont mis en place des plateformes pour les obligations tokenisées, notamment HSBC et Goldman Sachs, l’entrée des pouvoirs publics dans ce domaine technologique démontre les nouvelles opportunités représentées par la tokenisation.

Le marché de la tokenisation prend également de l'ampleur dans le domaine de l'énergie : en 2025, une entreprise énergétique mondiale tokenisera un projet d'énergie renouvelable, ce qui permettra des investissements plus larges. Cela se produira dans d'autres domaines : tokenisation du temps L’achat, la vente ou l’échange d’unités de temps ouvriront la voie à des modèles économiques entièrement nouveaux et imprévus. À mesure que la tokenisation du temps deviendra une pratique établie, les professionnels bénéficieront d’effets transformateurs : la possibilité de monétiser leurs compétences et leur disponibilité. 

Les jalons mentionnés ci-dessus parlent d’eux-mêmes, mais les chiffres le font aussi. La tokenisation des actifs du monde réel (RWA) est une industrie en plein essor, évaluée à environ 118.6 milliards de dollars en septembre 2024. Le développement des infrastructures permettra à la tokenisation RWA d'atteindre encore de nouveaux sommets : elle devrait devenir une industrie mondiale d'un billion de dollars d'ici 2030 - ou, presque certainement, plus tôt (source).

Les stablecoins : la base de la croissance

Pour comprendre l’essor de la tokenisation, il faut revenir un peu en arrière : les stablecoins, qui ont effectivement jeté les bases de la tokenisation. Les stablecoins, c’est-à-dire les cryptomonnaies ou les actifs numériques à prix stable, simplifient les paiements et offrent une transparence dans les flux de paiement complexes. Leur utilisation a connu une croissance exponentielle en 2024. Selon RWA.xyz, les stablecoins ont augmenté de 3800 2020 % entre 2024 et 4, avec une valeur passant de 156 milliards de dollars à plus de 90 milliards de dollars. Lorsque la part de marché totale des stablecoins RWA dépasse XNUMX %, il est prudent de considérer la tokenisation RWA comme le prochain développement à surveiller (source). La croissance rapide sera bientôt compensée par une nouvelle loi américaine sur les stablecoins, qui apportera de la clarté et renforcera la confiance et l'utilisation de cette technologie.

Son expansion rapide et son avènement prometteur dans différents domaines signifient que la tokenisation RWA a attiré une attention considérable dans la finance traditionnelle : une enquête récente de Tokenized Assets Coalition indique qu'environ 86 % des dirigeants du Fortune 500 reconnaissent les avantages potentiels de la technologie (source). 

Générateurs de croissance : les industries qui ouvrent la voie

La tokenisation progresse dans de nombreux secteurs. Il est donc intéressant de s'intéresser aux secteurs qui jouent un rôle essentiel dans leur croissance. Commençons par l'immobilier : de plus en plus important dans l'avancement de la tokenisation, l'immobilier bénéficie de la technologie car elle permet d'accroître les investissements dans un bien immobilier grâce à la propriété fractionnée. Cela réduit, à son tour, les barrières à l'entrée dans la propriété et élargit l'accès à des marchés lucratifs. 

Ensuite, il y a les entreprises privées. La tokenisation a montré qu’elle pouvait radicalement modifier le capital-investissement en simplifiant la gestion des actionnaires, la distribution des dividendes et le financement. Lorsque la propriété des actifs est convertie en jetons numériques, l’accessibilité du capital-investissement est considérablement améliorée. La tokenisation représente donc un moyen transparent pour les entreprises de fonctionner et de se développer. Un autre domaine impliqué dans la croissance de la tokenisation est le commerce des matières premières, avec le commerce de ressources telles que l’or, l’argent et les crédits carbone simplifiés par la technologie. La transparence accrue des échanges renforce l’efficacité et la confiance dans ces marchés établis. 

Le dernier secteur bénéficiant des avantages de la tokenisation est celui des assurances. Alors que de nombreuses polices d’assurance traditionnelles comportent des frais cachés, les assurances tokenisées offrent des structures de coûts claires et transparentes. En éliminant les coûts cachés et en apportant de la clarté, la tokenisation peut favoriser la modernisation et la croissance du secteur des assurances. Les récents incendies de forêt à Los Angeles ont souligné le besoin urgent de revitalisation, soulignant l'immense pression exercée sur l'industrie pour s'adapter à l'escalade des risques. Les applications de l’assurance tokenisée incluent l’assurance contre la sécheresse qui aide les agriculteurs à faire face aux défis climatiques. L’idée de base est simple mais puissante : offrir des paiements plus rapides et une meilleure protection en ajustant les paiements en cas de sécheresse, offrant ainsi aux petits agriculteurs une meilleure sécurité financière.

Et ensuite ? De nouvelles industries pour la tokenisation

La portée de la tokenisation est impressionnante et des applications innovantes de la tokenisation émergent encore dans de nouveaux domaines. Les avantages de la technologie se reflètent dans son expansion dans trois domaines clés : les affaires, l'énergie et le temps.

Premièrement, la tokenisation offre aux entreprises et aux startups des modèles simplifiés de collecte de fonds, de comptabilité et de gestion des actionnaires. La représentation d’actions ou de capitaux propres traditionnels sous forme de tokens numériques offre aux startups, ainsi qu’aux institutions financières chevronnées, de nouvelles façons de se promouvoir et de se développer. En outre, dans le secteur de l’énergie, les projets de parcs éoliens ou de centrales solaires peuvent être tokenisés. Un marché des crédits carbone jusque-là fragmenté est rationalisé et la propriété fractionnée devient une possibilité. 

Enfin, la tokenisation du temps a des implications de grande portée pour les professionnels : lorsque les professionnels sont en mesure de tokeniser leur temps, ils transforment effectivement leurs compétences en actifs. La tokenisation du temps peut également lever des fonds pour la croissance. La vente de tokens de temps représentant les heures de travail futures signifie que les professionnels peuvent débloquer du capital en amont. Cette approche permet d'accéder à des financements qui peuvent être utilisés pour l'éducation ou pour démarrer une entreprise. Il ne s'agit là que d'une application parmi tant d'autres, la tokenisation du temps étant un outil puissant pour les professionnels.

Opportunités émergentes dans la tokenisation

Un aperçu des nouvelles industries qui prennent pied dans la tokenisation nous amène ensuite à considérer les nombreuses opportunités spécifiques qui émergent dans la tokenisation. Tout d’abord, la tokenisation de l’expertise est utile pour les professionnels qui proposent des séances de conseil, de mentorat ou de thérapie, car les compétences peuvent être tokenisées en actifs facilement négociables. La tokenisation du temps peut également être utilisée dans la gestion d’événements et de concerts. La confusion ou les conflits dans les horaires des événements peuvent être facilement résolus grâce à la tokenisation des plages horaires et de la disponibilité des prestataires de services. Le résultat ? Une planification simplifiée et des échanges ou des reventes fluides. La tokenisation du temps s’étendra également à la vie d’autres groupes professionnels, pas seulement à ceux qui proposent des services et de l’expertise. Par exemple, la tokenisation des heures permettra aux employés d’acheter ou de vendre des vacances et des heures supplémentaires non utilisées, favorisant ainsi la flexibilité et l’équité.

La portée de la tokenisation s’étend encore plus loin aux opportunités liées aux ressources naturelles, telles que les métaux précieux et l’agriculture. La tokenisation rend le commerce de l’or, de l’argent et des cultures plus transparent, rationalise les marchés et abaisse les barrières pour les investisseurs. Elle rend également les projets d’énergies renouvelables et les crédits carbone de plus en plus accessibles : la propriété fractionnée permet l’achat d’un pourcentage ou d’une part d’un actif de grande valeur, réduisant ainsi les seuils d’entrée élevés et facilitant les opportunités de co-investissement. Enfin, même les droits sur l’eau peuvent être tokenisés : les régions où les ressources en eau sont rares ou mal gérées, notamment de grandes parties de l’Afrique, peuvent être soumises à une distribution de l’eau inefficace et peu claire. La tokenisation de la propriété et des droits permet de garantir une répartition équitable de l’eau et d’éviter la mauvaise gestion. 

Croissance anticipée : chiffres et potentiel

L’ampleur de la tokenisation dans l’ensemble du secteur est impressionnante et le marché devrait continuer à croître. Les chiffres parlent d’eux-mêmes : selon un rapport de Standard Chartered, le marché des actifs réels tokenisés devrait atteindre 30.1 billions de dollars d’ici 2034 (source). Le potentiel de croissance massif se reflète notamment dans le domaine de l'immobilier, qui devrait devenir le plus grand type d'actif tokenisé en 2030 et représenter près d'un tiers du marché global (source). La croissance ne devrait pas s’arrêter là, mais s’accélérer encore à mesure que des acteurs majeurs comme BlackRock et les gouvernements entreront dans l’espace et que les technologies Web3 deviendront plus accessibles.

Bilan technologique : préparations pour l'avenir

La tokenisation est bien plus qu’un concept novateur : c’est une technologie qui promet de s’étendre à tous les secteurs d’activité et aux matières premières – et 2025 sera une année clé. Pour garder une longueur d’avance, il sera essentiel que les entreprises, les investisseurs et les gouvernements comprennent la technologie, travaillent avec les bons partenaires et impliquent les principales parties prenantes. Au-delà de cela, les stratégies peuvent être affinées en testant les modèles de tokenisation, en comprenant et en éliminant les lacunes. Enfin, l’application de règles et de normes claires, ainsi qu’une meilleure éducation, contribueront à exploiter tout le potentiel de la tokenisation.