什么是外汇套利交易？

随着您不断增加对外汇交易和整个市场的了解，越来越多的新概念和想法将会出现。这包括越来越多的交易技术和策略。业内已经存在很长时间的一种交易策略是“套利交易”。

在这里，我们将仔细研究外汇中的套利交易到​​底是什么，并提供您需要的所有信息，以决定套利交易是否适合您在交易之旅中前进。

套利交易如何运作的基础知识

最简单的形式是，外汇套利交易涉及借入一种货币并用其购买另一种货币。例如，您可以借入（出售）100,000 澳元，并使用这些资金购买等量的日元。进行套利交易是整个行业中最受欢迎的交易策略之一，许多交易者利用它从世界各地的货币头寸中获利。

那么，借入一种货币并用其购买另一种货币有什么好处呢？两种货币之间的利率差异。让我们再次更详细地看一下我们的示例。

假设澳元利率为 4%，日元利率为 0.1%，套利交易就是您买入澳元/日元市场，因为在这里，您实际上做的是卖出（借入）日元，购买澳元。您现在已经以最简单的方式进行了套利交易。在这里，您持有的澳元将赚取 4% 的利息，而您借入的日元将支付 0.1% 的利息。如果汇率没有变化，这应该会让您处于有利可图的位置，这被称为 +3.9% 的正套利交易。

为什么套利交易如此受欢迎？

从外部角度来看，即使看看我们假设的利率之间存在相当大差距的例子，您可能会想知道为什么在潜在利润可能看起来很小的情况下进行套利交易如此受欢迎。不过，外汇市场有两个主要因素在发挥作用，这使其成为一种非常有吸引力的交易策略。

货币对： 货币成对交易的事实使得套利交易对于所有交易者来说都非常容易和方便. 利率差异从未像在外汇交易中那样容易利用，您可以直接成对交易低利率和高利率货币。

杠杆作用: 外汇中广泛的杠杆作用使其成为套利交易的理想场所。许多外汇经纪商可以对某些货币对提供高达 500:1 的杠杆。这基本上意味着，即使是相对较小的 1,000 美元存款也可以在 100,000:100 或更高的杠杆下开启 1 美元的巨大购买力。处理如此大的数字，即使利润百分比很低，也是非常有意义的。

进行套利交易的热门外汇货币对

考虑到套利交易运作的基本原理，即借入低息货币购买高息货币，这正是交易者在外汇市场进行套利交易时所关注的。在这方面，有几种货币尤其最受欢迎。

日元作为卖出货币一直是受欢迎的选择。这要归功于日本历史上较低的借贷成本。 0.5多年来，该国的利率从未高于20%。作为销售货币的另一种流行选择可能是瑞士法郎（CHF）。

在购买方面，受欢迎的选择包括澳元和新西兰元，这些国家的利率通常略高，但被认为是相当稳定的货币。

套利交易的好处

外汇套利交易可能是一种出色的长期投资策略。 即使利率因利率差异而根本没有变化，您也有可能从套利交易中受益。 这对于打算长期持有该仓位的投资者来说是完美的选择。

除此之外，如果利率确实发生对您有利的变化，那么当加上利差并考虑到所使用的杠杆时，您可能会获得可观的利润。 事实上，如今许多经纪商还以极具竞争力的费用和低点差来提供交易，如果进行套利交易，这也对您有利，并且是许多人所关注的。

套利交易涉及的风险

每种形式的交易都存在一定的风险因素。尽管套利交易被视为一种低风险策略，但仍有一些事情需要注意。

市场仍然可能对您不利。 市场的变化肯定会抵消您从正利差中获得的任何好处。 特别是如果您决定交易不太常见的次要货币对或外来货币对，您应该注意这些市场可能会高度波动，并且可能会以非常迅速的方式发生变化。 一些例子包括使用 MXN（墨西哥比索）或 NGN（尼日利亚奈拉）进行交易。 两者对于套利交易来说似乎都很有吸引力，但可能会受到剧烈波动的影响。 如果您使用大量杠杆进行交易，这种风险可能会进一步放大。

您还应该记住，仅仅因为目前可能存在正利率差，每个国家的货币政策都会在不同时间发生变化。 一个完美的例子就是现在，在冠状病毒大流行期间，许多国家已经采取行动降低利率。 这有可能真正改变你的套利交易的动态。