Cách mua cổ phiếu - Hướng dẫn từng bước đầu tư vào thị trường chứng khoán

Đầu tư vào cổ phiếu là cách dễ dàng nhất để người bình thường tham gia vào sự tăng trưởng của nền kinh tế. Trong hơn 100 trăm năm, thị trường chứng khoán đã vượt trội hơn các loại tài sản khác như trái phiếu, hàng hóa và bất động sản. Đúng, có hàng nghìn cổ phiếu dành cho nhà đầu tư và việc đầu tư có thể phức tạp – nhưng thực sự không nhất thiết phải như vậy. Có nhiều cách đầu tư rất đơn giản và bạn có thể bắt đầu với số vốn tương đối ít. Nếu bạn thấy ý tưởng mua cổ phiếu gây khó khăn thì quy trình từng bước sau đây sẽ giúp bạn bắt đầu.

1. Quyết định chiến lược đầu tư của bạn

Bước đầu tiên của bạn là quyết định chiến lược đầu tư, vì điều này sẽ giúp bạn quyết định nhà môi giới tốt nhất cho nhu cầu của bạn. Nếu bạn dự định sử dụng phương pháp tiếp cận tự do như mua và giữ, thụ động hoặc đầu tư giá trị, bạn sẽ thực hiện rất ít giao dịch, do đó hoa hồng bạn trả sẽ không ảnh hưởng lớn đến tài khoản của bạn. Bạn cũng sẽ không cần một nền tảng quá phức tạp để thực hiện giao dịch, mặc dù việc truy cập vào một số nghiên cứu có thể hữu ích.

Mặt khác, nếu bạn dự định áp dụng phong cách đầu tư thực hành, như đầu tư theo đà hoặc đầu tư tăng trưởng, bạn sẽ giao dịch thường xuyên hơn và hoa hồng giao dịch của bạn sẽ tăng lên. Vì vậy, tỷ lệ hoa hồng sẽ là một yếu tố quan trọng trong việc lựa chọn một nhà môi giới. Bạn cũng có thể cần một nền tảng có nhiều tính năng hơn và quyền truy cập vào nghiên cứu cập nhật.

Điều quan trọng là phải phân biệt giữa đầu tư và giao dịch. Nếu bạn đang đầu tư, bạn quan tâm đến giá trị của một cổ phiếu, liệu giá trị đó có tăng lên hay không và giá cổ phiếu chênh lệch bao nhiêu so với giá trị của nó. Khung thời gian của bạn thường sẽ từ một đến năm năm và bạn sẽ không phản ứng với những biến động giá ngắn hạn.

Giao dịch là tất cả về ngắn hạn, cung và cầu và hành động giá cả. Các nhà giao dịch có khung thời gian ngắn hơn nhiều, từ vài phút đến vài tháng. Các nhà giao dịch cũng thường sử dụng đòn bẩy để cải thiện lợi nhuận của họ.

Giao dịch có thể mang lại lợi nhuận rất cao nhưng đi kèm với nhiều rủi ro hơn và tốn nhiều thời gian hơn. Nếu bạn dự định giao dịch tích cực, bạn có thể muốn chọn một nhà môi giới cho phép bạn truy cập vào tài khoản ký quỹ hoặc các công cụ phái sinh.

2. Chọn nhà môi giới

Để mua cổ phiếu của một công ty niêm yết, bạn sẽ cần có tài khoản với một nhà môi giới chứng khoán. Nói đúng ra, có thể mua cổ phiếu theo những cách khác, nhưng việc có tài khoản giao dịch tại một nhà môi giới sẽ dễ dàng hơn rất nhiều. Các nhà môi giới chứng khoán là các công ty là thành viên của các sàn giao dịch và chịu trách nhiệm gửi lệnh mua của bạn đến sàn giao dịch nơi nó sẽ khớp với lệnh bán từ khách hàng của một nhà môi giới khác. Các nhà môi giới chứng khoán cũng chịu trách nhiệm giải quyết giao dịch sau khi nó khớp.

Trong thời đại ngày nay, các nhà môi giới trực tuyến hầu như luôn là lựa chọn tốt nhất. Hoa hồng thấp hơn và trong một số trường hợp là miễn phí, đồng thời nền tảng giao dịch trực tuyến cung cấp cho bạn nhiều quyền kiểm soát đối với lệnh của mình. Nếu bạn sẵn sàng trả nhiều tiền hơn, bạn có thể mở tài khoản với một nhà môi giới đầy đủ dịch vụ, cho phép bạn đặt lệnh qua điện thoại và yêu cầu lời khuyên.

Hiện nay, một số nhà môi giới thậm chí còn cung cấp tài khoản miễn phí hoa hồng, mặc dù bạn có thể phải trả các khoản phí khác để duy trì tài khoản.

Khi chọn một nhà môi giới, bạn sẽ cần xem xét hoa hồng và các khoản phí khác, nền tảng, công cụ và nghiên cứu mà họ cung cấp cũng như mức độ hỗ trợ mà bạn có thể mong đợi. Hãy thử tìm một vài đánh giá độc lập về mỗi nhà môi giới để tìm ra điểm mạnh và điểm yếu của họ. Sau đó, bạn sẽ có thể đưa ra quyết định về nhà môi giới phù hợp với nhu cầu của mình.

Chúng tôi đề xuất các nhà môi giới chứng khoán hàng đầu ở các khu vực pháp lý sau:

• Môi giới chứng khoán Úc
• Nhà môi giới chứng khoán Canada
• Nhà môi giới chứng khoán Vương quốc Anh
• Môi giới chứng khoán Hoa Kỳ

3. Mở và nạp tiền vào tài khoản của bạn

Khi bạn đã quyết định chọn một nhà môi giới chứng khoán, bạn sẽ cần phải mở một tài khoản. Hầu hết các nhà môi giới làm điều này dễ dàng nhất có thể. Bạn sẽ cần cung cấp một số thông tin cá nhân và một số tài liệu để chứng minh rằng bạn chính là người như bạn nói. Toàn bộ quá trình không nên mất nhiều hơn một vài phút.

Khi tài khoản của bạn đã được xác minh và phê duyệt, bạn sẽ có thể nạp tiền vào tài khoản đó. Chuyển khoản ngân hàng thường là cách nhanh nhất để nhận tiền vào tài khoản giao dịch của bạn, nhưng bạn cũng có thể nạp tiền vào tài khoản của mình bằng séc.

4. Tìm hiểu cách sử dụng nền tảng giao dịch

Thông thường, một nhà môi giới trực tuyến sẽ cho phép bạn mở tài khoản demo. Đây là một tài khoản có tiền giả trong đó nhưng có quyền truy cập vào giá thực và tất cả các công cụ giống như tài khoản thực.

Lý do chính của tài khoản demo là để các nhà giao dịch tích cực thực hành giao dịch, còn được gọi là giao dịch trên giấy. Điều này phù hợp với các nhà giao dịch ngắn hạn hơn là các nhà đầu tư, nhưng nó cũng mang đến cho bạn cơ hội tìm hiểu nền tảng này. Bạn có thể thực hành nhập lệnh, thiết lập danh sách theo dõi và tìm hiểu những công cụ nào bạn có thể muốn sử dụng trong tương lai.

Khi bạn nhập 'lệnh thực hành', điều quan trọng là phải đảm bảo rằng trên thực tế bạn đã đăng nhập vào tài khoản demo chứ không phải tài khoản thực của mình.

Trước khi bắt đầu, bạn nên biết các thuật ngữ thường xuyên xuất hiện sau đây:

• Bid – Đấu giá là lệnh mua cổ phiếu.
• Giá thầu – Giá trả cao nhất là giá chào mua trên thị trường.
• Cung cấp – Lệnh bán cổ phiếu là một lệnh chào bán. Giá chào bán là giá chào bán.
• Hỏi Giá – Giá chào bán thấp nhất là giá chào bán trên thị trường.
• Lây lan - mức chênh lệch là chênh lệch giữa giá chào mua và giá chào bán trên thị trường, còn được gọi là 'chênh lệch giá chào mua'. Giá mua và giá bán còn được gọi là giá 'gấp đôi'.
• Đặt hàng ở siêu thị – Lệnh thị trường được thực hiện ngay lập tức theo giá thị trường hiện tại. Lệnh thị trường mua sẽ được thực hiện ở mức giá yêu cầu, trong khi lệnh thị trường để bán sẽ được thực hiện ở mức giá dự thầu.
• Lệnh giới hạn – Lệnh giới hạn là lệnh mua hoặc bán một cổ phiếu ở một mức giá hoặc giới hạn cụ thể. Lệnh giới hạn chỉ được thực hiện khi một lệnh tương ứng ở mức giá giới hạn được đưa vào thị trường.
• Lệnh cắt lỗ – Lệnh dừng lỗ được thực thi nếu giá vượt qua mức ngưỡng. Nếu bạn mua một cổ phiếu, bạn có thể nhập lệnh dừng lỗ để bán nếu giá giảm xuống dưới một mức giá nhất định. Điều này được thực hiện để hạn chế tổn thất.
• GTC – Tốt cho đến khi bị hủy bỏ đơn đặt hàng vẫn còn trên thị trường cho đến khi chúng bị hủy bỏ.
• GFD – Các lệnh tốt cho ngày vẫn còn trên thị trường trong thời gian còn lại của ngày giao dịch.
• FOK – Lệnh điền hoặc hủy sẽ tự động bị hủy nếu chúng không được khớp ngay lập tức.

5. Tạo danh sách theo dõi cổ phiếu

Danh sách theo dõi là danh sách các cổ phiếu hoặc chứng khoán khác cùng với giá của chúng - giá thực tế hoặc giá đóng cửa hàng ngày. Tất cả các nhà môi giới trực tuyến đều cung cấp cho bạn khả năng thiết lập danh sách theo dõi. Ngoài giá, bạn có thể thêm các cột khác như khối lượng, giá chào mua, giá chào bán, và phần trăm thay đổi giá hàng ngày vào danh sách theo dõi của bạn.

Bạn cũng nên thêm một số chỉ số vào danh sách theo dõi của mình để có thể so sánh hiệu suất của từng cổ phiếu với hiệu suất của thị trường tổng thể. Các chỉ số quan trọng cần theo dõi là S&P 500 và Nasdaq 100. Nếu bạn không thể thêm chính chỉ số đó vào danh sách theo dõi của mình, bạn có thể thêm một quỹ ETF để theo dõi chỉ số đó. Hiệu suất của các quỹ ETF SPY (S&P 500) và QQQ (Nasdaq 100) sẽ gần giống với các chỉ số mà chúng theo dõi.

Các cổ phiếu trong danh sách theo dõi của bạn là những cổ phiếu mà bạn sẽ theo dõi và tìm hiểu thêm nhưng không nhất thiết phải mua. Hãy bắt đầu với những công ty bạn thích và ngưỡng mộ – bởi vì đây là những công ty mà bạn có thể biết đôi chút.

Khi bạn có một số cổ phiếu trong danh sách theo dõi, bạn có thể bắt đầu so sánh hiệu suất của chúng với thị trường. Bạn cũng nên bắt đầu tìm hiểu thêm về các công ty và họ đang hoạt động tốt như thế nào. Tìm hiểu xem doanh thu của họ có tăng lên hay không và lợi nhuận của họ như thế nào so với các công ty tương tự. Trong khi thực hiện nghiên cứu này, bạn có thể sẽ tìm thấy những cổ phiếu khác đáng để nghiên cứu và bạn cũng có thể thêm chúng vào danh sách theo dõi của mình.

Nếu bạn không chắc chắn về việc chọn từng cổ phiếu riêng lẻ, bạn có thể xem xét ETF. ETF, hay quỹ giao dịch trao đổi, là một nhóm cổ phiếu có thể được giao dịch giống như cổ phiếu. Bạn có thể tìm hiểu mọi thứ bạn cần biết về họ từ loạt bài viết chuyên sâu của chúng tôi bài viết về ETF.

6. Quyết định phân bổ bao nhiêu cho mỗi cổ phiếu

Các nhà đầu tư được khen thưởng khi chấp nhận rủi ro, nhưng rủi ro đó cần phải được quản lý. Bất kể bạn có thực hiện bao nhiêu nghiên cứu, bạn không bao giờ có thể chắc chắn về tương lai. Bước quan trọng nhất bạn có thể thực hiện để quản lý rủi ro là đảm bảo một khoản đầu tư tồi không xóa sạch danh mục đầu tư của bạn. Đa dạng hóa các khoản đầu tư của bạn vào danh mục cổ phiếu tương đương với việc đảm bảo bạn không bỏ tất cả trứng vào một giỏ.

Có hai quy tắc chung mà bạn có thể sử dụng để quyết định phân bổ bao nhiêu danh mục đầu tư cho mỗi cổ phiếu. Đầu tiên là một danh mục đầu tư được đa dạng hóa hợp lý phải có ít nhất 15 đến 20 cổ phiếu trong đó. Điều đó có nghĩa là bạn không nên đầu tư quá 6.7% tài khoản của mình vào mỗi cổ phiếu.

Nguyên tắc thứ hai là bạn không nên mạo hiểm quá 2% cho mỗi cổ phiếu. Điều đó ngụ ý rằng nếu bạn sẵn sàng mất tới 20% giá trị của một cổ phiếu, bạn nên giới hạn cổ phiếu đó ở mức 10% danh mục đầu tư của mình (20% của 10% tương ứng với 2% danh mục đầu tư). Cách tiếp cận này phù hợp hơn với những nhà giao dịch tích cực sử dụng lệnh dừng lỗ.

Để giảm thiểu rủi ro hơn nữa, bạn nên dàn trải khoản đầu tư của mình sang một số lĩnh vực khác nhau. Các cổ phiếu trong mỗi lĩnh vực có xu hướng tương quan cao, do đó rủi ro của bạn sẽ cao hơn nếu tất cả các cổ phiếu của bạn đều thuộc cùng một lĩnh vực. Một cách đơn giản hơn để đa dạng hóa là đầu tư phần lớn danh mục đầu tư của bạn vào quỹ ETF. Bằng cách đó, bạn sẽ phân tán rủi ro của mình trên toàn bộ thị trường. Bạn vẫn có thể giữ 20 đến 40% tài khoản của mình cho từng cổ phiếu mà bạn thực sự muốn sở hữu và đầu tư phần còn lại vào quỹ ETF.

7. Quyết định bạn sẽ mua cổ phiếu nào và khi nào bạn sẽ mua chúng

Đến bây giờ bạn đã có ý tưởng tốt về những cổ phiếu bạn muốn sở hữu hoặc có thể muốn sở hữu trong tương lai. Thay vì đổ xô đi mua những cổ phiếu này, bạn nên lập một kế hoạch. Kế hoạch của bạn phải dựa trên lý do mua cổ phiếu và khoảng thời gian của bạn.

Nói một cách rộng rãi, có ba cách tiếp cận bạn có thể sử dụng:

• Đầu tư dài hạn vào cổ phiếu blue-chip

Cổ phiếu blue chip là cổ phiếu của các công ty có chất lượng rất cao với thành tích lâu dài và thu nhập tương đối dễ dự đoán. Họ thường là những người dẫn đầu trong ngành của họ với lợi thế cạnh tranh rõ rệt. Giá của những cổ phiếu này thường không tăng nhiều mỗi năm nhưng tăng đều đặn trong thời gian dài. Việc mua cổ phiếu blue-chip phải là cam kết lâu dài từ 10 năm trở lên.

Nếu bạn mua cổ phiếu blue-chip để nắm giữ trong thời gian dài, bạn sẽ chẳng thu được lợi ích gì nếu cố gắng tính toán thời gian vào lệnh. Nếu bạn không muốn mua chúng ngay lập tức, bạn có thể trì hoãn việc mua trong vài tháng - nhưng cuối cùng, mục tiêu của bạn là sở hữu cổ phiếu trong thời gian dài và không cần phải suy nghĩ quá nhiều về giá vào lệnh của bạn.

• Mua cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu theo đà

Các cổ phiếu có xu hướng tăng giá cao nhất trong thời gian ngắn hơn là cổ phiếu của các công ty đang phát triển nhanh chóng. Thông thường, chỉ riêng đà tăng giá sẽ thu hút nhiều người mua hơn khiến đà tăng tiếp tục. Việc mua những loại cổ phiếu này đòi hỏi một cách tiếp cận thực tế hơn vì đà tăng khó có thể tiếp tục mãi mãi. Nếu giá quá cao, lợi nhuận dài hạn khó có thể tốt và giá cổ phiếu có thể giảm đáng kể.

Nếu bạn đang mua cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu đà tăng trưởng, bạn cần cân nhắc tốc độ tăng trưởng thu nhập của công ty, mức định giá và đà tăng giá của cổ phiếu. Thông thường, bạn sẽ cần mua cổ phiếu khi giá đang trong xu hướng tăng. Nếu giá ngừng tăng, bạn sẽ cần phải chú ý đến sự tăng trưởng và định giá của công ty để quyết định xem bạn có tiếp tục đầu tư hay không.

• Mua sau khi điều chỉnh giá cổ phiếu

Thời điểm tốt nhất để mua hầu hết các loại cổ phiếu là sau khi thị trường sụp đổ hoặc điều chỉnh mạnh. Đây là lúc toàn bộ thị trường sẽ là 'một đợt giảm giá'. Đây là thời điểm tốt nhất để mua cổ phiếu của bất kỳ công ty nào có mô hình kinh doanh tốt và không có quá nhiều nợ.

Các cổ phiếu riêng lẻ cũng có thể mang đến cơ hội khi cổ phiếu của họ không được các nhà đầu tư ưa chuộng và giá cổ phiếu giảm đáng kể. Nhưng không phải cổ phiếu nào cũng phục hồi, vì vậy bạn nên xem xét cẩn thận triển vọng dài hạn của công ty. Bạn cũng nên đợi giá ổn định trước khi mua – giá có thể giảm sâu hơn nhiều so với mức bạn nghĩ.

Trước khi thực sự mua một cổ phiếu, bạn cũng nên quyết định các tiêu chí bạn sẽ sử dụng để thoát khỏi cổ phiếu đó. Việc lập kế hoạch trước khi mua cổ phiếu sẽ giúp bạn không đưa ra những quyết định bốc đồng sau này.

Tiêu chí rút lui của bạn cũng phải liên quan đến lý do bạn mua cổ phiếu ngay từ đầu. Nếu bạn mua dựa trên đà giá thì bạn có thể muốn thoát lệnh nếu đà giá dừng lại. Tuy nhiên, nếu bạn mua dựa trên các nguyên tắc cơ bản của công ty thì bạn chỉ nên bán nếu những nguyên tắc cơ bản đó thay đổi chứ không phải do biến động giá.

8. Nhập lệnh mua đầu tiên của bạn

Sớm hay muộn một cổ phiếu sẽ đáp ứng tất cả các tiêu chí đầu tư của bạn và đã đến lúc bạn thực hiện khoản đầu tư đầu tiên. Việc đầu tiên cần làm là tính toán số lượng cổ phiếu bạn sẽ mua. Bạn đã quyết định số tiền bạn sẽ phân bổ cho mỗi cổ phiếu, vì vậy bạn chỉ cần chia số tiền đó cho giá cổ phiếu. Đảm bảo rằng bạn đang chia số tiền bằng đô la cho giá đô la chứ không phải giá bằng xu.

Trước khi nhập lệnh mua, bạn cần phải quyết định xem mình sẽ sử dụng lệnh giới hạn hay lệnh thị trường. Thông thường, lệnh giới hạn sẽ an toàn hơn. Lệnh thị trường có thể dẫn đến việc phải trả quá nhiều nếu chênh lệch giá chào mua tăng lên khi bạn nhập lệnh. Tuy nhiên, nếu thị trường chuyển động rất nhanh thì lệnh thị trường có thể phù hợp hơn.

Quyết định mức giá hợp lý dựa trên phạm vi giao dịch trong vài ngày qua và cho ngày hiện tại. Đây sẽ là mức giá giới hạn cho đơn đặt hàng của bạn. Trong hầu hết các trường hợp, giới hạn của bạn sẽ là mức giá mà bạn nghĩ có 80% cơ hội đạt được.

Giá giới hạn cao hơn sẽ mang lại cho bạn nhiều cơ hội thực hiện đơn hàng hơn - nhưng sẽ ăn vào lợi nhuận của bạn.

Giá giới hạn thấp hơn sẽ khiến bạn có ít cơ hội thực hiện lệnh hơn - và điều này có thể dẫn đến việc bạn phải trả mức giá thậm chí còn cao hơn. Tuy nhiên, nếu khoảng thời gian của bạn ngắn và bạn muốn kiếm lợi nhuận nhanh chóng, bạn có thể cần nhắm tới mức giá thấp hơn.

Bây giờ bạn đã mua cổ phiếu đầu tiên của mình, bạn cần quản lý vị thế theo tiêu chí bạn đã sử dụng để mua nó. Bạn có thể bắt đầu nghi ngờ quyết định của mình nếu giá cổ phiếu giảm. Bạn cũng có thể muốn bán nếu giá tăng và bạn thấy mình có lãi. Hãy nhớ ghi nhớ kế hoạch dài hạn của bạn và bám sát nó – giá sẽ tăng hoặc giảm mỗi ngày, nhưng điều đó không có nghĩa là bạn cần phải hành động.

Kết luận

Bây giờ bạn đã mua cổ phiếu đầu tiên, bạn có thể tiếp tục dần dần thêm cổ phiếu mới vào danh mục đầu tư của mình. Tuy nhiên, không nên vội vàng – đầu tư là một trò chơi dài hạn. Bạn cũng nên tiếp tục học và đọc càng nhiều càng tốt về đầu tư và cổ phiếu. Bắt đầu với các quỹ ETF và cổ phiếu blue-chip và sau đó thêm các cổ phiếu rủi ro hơn một chút. Hãy ghi nhớ kế hoạch dài hạn của bạn và tránh những quyết định bốc đồng – thị trường sẽ khen thưởng những nhà đầu tư kiên nhẫn.