Wat is hefboomhandel en is het het risico waard?

Bij cryptohandel verwijst hefboomwerking naar het gebruik van geleend geld om de handelspositie en het potentiële rendement te vergroten. Dit is vergelijkbaar met het gebruik van hefboomwerking op traditionele markten zoals de forex- en aandelenmarkten.

Crypto-beurzen bieden margehandelsaccounts aan met ondersteuning van hefboomhandel. Hefboomwerking kan ook worden gebruikt om verschillende cryptoderivaten op grote cryptoplatforms te verhandelen. Om handelscrypto-activa te benutten, stort een investeerder of cryptohandelaar geld op een margehandelsrekening; het door de handelaar of belegger gestorte fonds wordt opgevraagd onderpand. Op sommige cryptohandelplatforms kunnen handelaren tot 100 keer hun onderpand lenen. Het vereiste onderpand is afhankelijk van de hefboomwerking die de handelaar kiest en de totale waarde van de positie die de handelaar wil openen. De totale waarde van de positie die een handelaar opent, staat bekend als de marge.

Hefboomwerking wordt beschreven in termen van verhoudingen zoals 1:10 (10x hefboomwerking), 1:20 (20x hefboomwerking) of 1:100 (100x hefboomwerking). Een handelaar met een onderpand van €50, maar een positie in Bitcoin ter waarde van €1,000 wil openen, kan dit bereiken met behulp van een hefboomwerking van 1:20.

Maak gebruik van handelsrisico's

Hoewel hefboomhandel investeerders extra koopkracht geeft, kan het ook het risico op een totaal verlies van kapitaal vergroten – bekend als liquidatie. Hoe hoger de gebruikte hefboomwerking, hoe groter het risico op liquidatie als een positie niet in de richting van de handelaar gaat. Beginnende crypto-investeerders en -handelaren worden vaak ontmoedigd om deel te nemen aan hefboomtransacties; spothandel is de aanbevolen handelsmethode voor beginners.

Hefboomhandel zou een valkuil kunnen worden voor onervaren beleggers en handelaren die mogelijk meer long- of shortposities openen om verliezen te recupereren. Dit zou kunnen leiden tot een neerwaartse spiraal, vergelijkbaar met die bij gokverslaving.

Crypto-handelsplatforms die hefboomhandel aanbieden, hebben hun inspanningen verhoogd om gebruikers voor te lichten over wat hefboomhandel is en wat de potentiële voordelen en risico's ervan zijn. Op populaire cryptoplatforms, die voor het eerst het hefboomhandelsplatform bezoeken, zien gebruikers links naar tutorials en pop-upwaarschuwingen over de risico's die gepaard gaan met hefboomhandel.

Hefboomtokens

Om gebruikers handelsopties aan te bieden die vergelijkbaar zijn met handelen met hefboomwerking, hebben sommige cryptobeurzen een reeks crypto-activa geïntroduceerd die bekend staan ​​als hefboom-tokens. Deze tokens zijn afgeleide producten en kunnen rechtstreeks op de spotmarkt worden verhandeld. Leverage tokens volgen de prijsbeweging van een onderliggende crypto-asset en gebruiken afgeleide instrumenten om het rendement te vergroten. Crypto-uitwisselingsgigant Binance introduceerde zijn set leverage tokens die het de Binance Leverage Tokens (BLVT) noemt. Deze tokens stellen handelaren in staat om blootstelling te krijgen aan leveraged posities zonder dat ze onderpand. 5x lange Ethereum (ETH5L) en 3x korte Bitcoin (BTC3S) zijn voorbeelden van hefboomtokens.

Andere vormen van cryptohandel

Bij cryptohandel zijn er verschillende handelsopties beschikbaar; het handelsmechanisme en het potentiële rendement op de investering variëren per handelsvorm. Een vorm van cryptohandel kan zo simpel zijn als het hebben van een crypto-activum (bekend als de basisvaluta) op een crypto-uitwisseling; vervolgens het gewenste crypto-activum kopen op basis van het paar ervan met de basisvaluta. De belegger kan besluiten het actief een tijdje aan te houden in afwachting van een bepaald percentage winst. Sommige vormen van cryptohandel bieden opties dat zou de investeerder helpen verzachten zware verliezen in gevallen waarin de prijs van het actief na aankoop daalt.

De populaire vormen van cryptohandel die worden aangeboden door de populaire cryptohandelplatforms zijn plek trading, marge handel, en futures handel.

Spot-handel

Spottrading is de eenvoudigste, meest voorkomende en beginnersvriendelijke vorm van cryptocurrency-handel. Bij spothandel worden crypto-activa uitgewisseld, afgerekend en onmiddellijk geleverd op crypto-beurzen. Spotmarkten zijn te vinden op gecentraliseerde beurzen (CEX); gedecentraliseerde beurzen (DEX) bieden echter ook vlek-achtig orderboeken mogelijk gemaakt door slimme contracten. Op de spotmarkt, de aan- en verkoopprijzen van de crypto-actief staan ​​vermeld op de orderboek; dit helpt de belegger op elk moment gemakkelijk de vraag naar en de beschikbare liquiditeit voor een actief te zien. Transacties op cryptospotmarkten worden ter plaatse (onmiddellijk) afgewikkeld.

Bij spothandel kan een belegger plaatsen limietorders, marktorders, or stop bestellingen tijdens transacties. Wanneer een investeerder een limiet volgordeis het te kopen of te koop aangeboden actief beperkt tot de door de belegger gekozen aankoopprijs of verkoopprijs. Er is geen garantie dat een limietorder wordt uitgevoerd. Beleggers maken gebruik van limietorders wanneer ze denken dat ze een actief tegen een lagere prijs kunnen kopen of een actief tegen een hogere prijs kunnen verkopen dan de huidige koers. plek prijs.

Bij spothandel is marktorders zijn het snelst uit te voeren. Wanneer een belegger een marktorder plaatst, wordt de order onmiddellijk uitgevoerd tegen de huidige beste koop- of verkoopprijzen van het actief. Beleggers maken doorgaans gebruik van marktorders wanneer ze een transactie zonder vertraging moeten uitvoeren.

Stop bestellingen een vorm van toevoegen Risico-aversie om handel te spotten. Bij deze ordervorm wordt een transactie uitgevoerd op basis van een door de belegger gestelde voorwaarde; een stoporder wordt automatisch geactiveerd en voert een marktaankoop of verkoop van een actief uit wanneer dit is gedefinieerd stoppen voorwaarde is voldaan. Er wordt bijvoorbeeld een order geplaatst om 1 BTC te verkopen voor €25,000 als de prijs van BTC gelijk is aan of hoger is dan €25,200.

Marge Trading

Margetransacties worden ook uitgevoerd met behulp van een spotorderboek; Er is echter een belangrijk verschil tussen margehandel en spothandel leverage. Margehandel is een stuk riskanter dan spothandel. De potentiële winsten en verliezen bij margehandel zijn veel hoger dan die van spot handel. De uitvoeringsmethode (leverage) die bij margehandel wordt gebruikt, versterkt het potentiële rendement of verlies.

Handel in futures

Futureshandel omvat de handel in futures-cryptoderivaten. Net als traditionele derivaten stellen futuresderivaten een koper en een verkoper in staat een contract aan te gaan op basis van de waarde van een onderliggend actief; in het geval van cryptofutures is de onderliggende waarde een cryptocurrency. Wanneer beleggers een futurescontract kopen, bezitten zij niet de onderliggende cryptocurrency; ze bezitten een contract waarbij ze overeenkomen om op een later tijdstip een bepaalde cryptocurrency te kopen of verkopen.